基金净值回撤的含义是什么?
基金净值回撤(Drawdown)指在特定时间段内，基金净值从历史最高值回落到最低值的下跌幅度，通常以百分比表示。例如，某基金净值从10元涨至15元后又跌至12元，其回撤幅度为(15−12)/15=20%。这一概念反映了基金在最不利情况下的潜在损失程度，是评估基金风险的核心指标之一。
基金净值回撤大什么原因?
1、市场变化：基金的单位净值与股票市场变化明显有关。当行业整体下跌或经历大幅调整时，基金的净值也会随之遭受影响，造成回撤幅度加大;
2、基金业绩不佳：基金管理团队无法有效应对市场形势，或是投资对策出问题，可能造成基金业绩不佳，净值回撤较大。这可能与基金经理的投资决策/资产配置/风险控制等因素相关;
3、投资组合配置：基金的投资组合配置还会影响其净值回撤。假如基金过于集中在一些行业或股票上，一旦这些行业或股票出现大幅下跌，基金的净值回撤也会相应加大;
4、用户心态也是影响基金净值回撤的一个重要因素。当市场情绪悲观时，用户可能会大量赎回基金份额，造成基金净值迅速下跌。
关键词： 基金净值回撤的含义是什么 基金净值回撤大什么原因
责任编辑：QL0009
